Az amerikai kormányzat még április folyamán tiltotta be az Nvidia és az AMD speciális AI gyorsítóit, amelyeket a vállalatok mérnökei azért fejlesztettek ki, hogy a kínai partnereket az érvényben lévő exportkorlátozásoknak megfelelő termékekkel szolgálhassák ki. Ez a döntés természetesen mindkét fél számára óriási érvágás volt, ám úgy tűnik, változik a helyzet, ami mindenképpen jó hír lehet mindkét cég számára, illetve a kínai megrendelők is profitálhatnak belőle.

Nemrégiben derült fény arra, hogy az Nvidia rövidesen újra szállíthatja HGX H20-as AI gyorsítóit, amelyeket április óta nem lehet Kínába exportálni, az új exportszabályozások ugyanis tiltást vezettek be. Az AMD-re is vonatkozott a döntés, ők az MI308-as AI gyorsítót kínálták korábban kínai partnereiknek, de április óta azt a terméket sem lehetett Kínába szállítani. Az Nvidia hivatalos bejelentése szerint az amerikai kormányzat megadja a termékek szállításának folytatásához szükséges exportlicenceket, és a jelek szerint az AMD csapata is megkapja ezt a lehetőséget, vagyis rövidesen ismét kiszolgálhatják legmodernebb termékeikkel a kínai partnereket.

Arról sajnos az AMD sem tett említést, hogy ez a döntés konkrétan mit jelent, milyen feltételek mellett adhatják ki az exportlicencet, ugyanis a korábbi exportkorlátozást nem vonta vissza a második Trump adminisztráció, azaz a szigorítás nem vesztette érvényét, az alól csak és kizárólag engedéllyel lehet felmentést szerezni. Ennek pontos követelményeiről egyelőre sem az Nvidia, sem az AMD, sem az amerikai kormányzat nem beszél, de azt biztosra vehetjük, hogy lesz valamiféle feltételrendszer, amelynek mentén újra elindulhat a szóban forgót termékek Kínába történő exportja.

A pozitív hír hatására természetesen növekedéssel reagált a részvénypiac mind az Nvidia, mind pedig az AMD esetében, ami nem egy nagy meglepetés, hiszen ennek köszönhetően növekedhet a vállalatok teljes árbevétele és profitja is, igaz, az egyelőre kérdéses, a korábbi szállítási mutatókat tudják-e teljesíteni, lehetőséget ad-e rá az exportlicenc.

Az áprilisi korlátozás az Nvidia számára 5,5 milliárd dolláros költséget jelentett, azaz eléggé masszívan érintette a céget, de az AMD esetében is jókora negatív hatást gyakorolt a mérleg alakulására, ugyanis 800 millió dollár körüli költség keletkezett a tiltás hatására, ami a raktárkészlettel és a hozzá kapcsolódó megállapodásokkal volt összefüggésben.

A döntésben lehet némi szerepe annak is, hogy az Nvidia vezetője többször is aktívan kritizálta az amerikai kormányzat döntését, rámutatva arra, hogy az efféle korlátozás elhibázott döntés, és könnyen azt eredményezi, hogy a kínai vállalatok megerősödnek, helyzetbe kerülnek miatta, az amerikai cégek piacvezető pozíciója ennek következtében romlani fog. Az új döntés hatására csökken az említett forgatókönyv bekövetkezésének veszélye, de Kína így is erősödni fog, hiába a kereskedelmi szankciók – azok a jelek szerint csak extra motivációként szolgálnak, amelynek hatására fokozzák a fejlesztés tempóját és a félvezetőipar támogatását is, de ez már egy másik történet.